车险经营无论向左还是向右，都影响着保险公司和消费者的切身利益。总保费在那里，支出多了，保险公司利润自然就少。即使是总成本不变的情况下，理性的保险人和聪明的被保险人两者之间的构想仍然是一对矛盾。保险人认为，低赔付、高费用是比较好的成本结构，因为高费用往往就意味着市场竞争力强，一部分高费用会转化为保险公司员工的收入；而消费者自然会希望高赔付、低费用，赔得越多，消费者受益越大，费用率越低，说明保险公司管理高效，把资源向消费者倾斜。

新年度开始，各保险公司均加大了销售投入力度。在东部某省，通过4S店代理销售的新车保险手续费已经高达40%，甚至50%在行业也不是特例。也就是说，客户交的保险费，接近一半成了4S店的直接利润，4S店获得这高额利润基本不需要付出什么成本。就直销业务而言，表面上各家费率基本接近，但是返还给客户的费用不同，高的也向30%看齐。就行业公布的数据来看，东部某保险大省，2016年到12月份，34家经营车险的公司，除了人、太、平前三家大公司实现车险盈利外，31家中小公司，仅10家实现盈利。而亏损的21家中小公司，平均综合费用率达到45%，超过了35%的商车改革最初设计。

综合费用率的构成，除了保险公司的人力成本、运营成本、税收外，最主要的是销售费用。对于新车而言，是支付给4S店的代理费用；对于续保来说，则是支付给代理公司或者给消费者的返还。不在车险这个行业、不在基层公司从事第一线的市场拓展工作，很难想象中介代理费用在保险公司费用中占有多大比例。更让人担心的是，这个比例有上升趋势。可以预见的是，2017年，大公司占绝对优势地位的充分市场竞争不会变，行业总体盈利下行趋势较难改变，中小公司承保亏损更是难有大改变，这主要受当前车险经营内外部大环境决定。

诸多公司还没有适应商车费改。2017年，是改革之后的全行业第一个完整经营年度，一些中小公司和盈利能力较差的公司，改革带来的压力挑战远远高于市场重新洗牌后的机遇。由于销售渠道、成本管控、历史数据以及专业人才等方面的力量薄弱，难以适应充分市场化、透明化的询价模式。中小公司规模小，难以摊销不断增长的各类成本，特别是没有准备金摊回的支持，面临着业务增长困难、突破监管阈值和客户满意度三重压力。

生态圈中的既得利益难以撬动。和其他比如家电、汽车或者房地产行业相比，在国计民生中并不起眼的车险经营环境却更为复杂。除了监管机构、保险人、被保险人以及交通事故第三者之外，还有许许多多以车险谋生或者利益交错的相关者：中介代理机构、汽修厂、公安、医院、律师、法院等等，以及税费、基金，基于数据、平台的费用、行业组织的会费等等。在客户所缴纳的保费之中，他们或多或少分出一些，这一块付出的成本有时高于保险公司的收益，甚至高于客户的所得，这是车险经营环境复杂性的主要原因，也是行业不断攀高的经营成本的重要组成。

降赔增效与服务满意度之争。长期以来，消费者、媒体对于车险甚至保险业的评价，常常用一个“投保容易理赔难”大而化之来描述。据监管部门最新公布的2016年财产险行业投诉指标，涉及理赔的占到77%。从监管趋势来看，对于投诉率的监管和指标运用的力度越来越大，结案率、赔付时长等，是影响车险精算数据的核心指标，而精算数据又决定了未决赔款准备金的提取。在公司内部以及行业监管下，加快结案速度已经成为保险公司的自觉行为。根据笔者在平时工作中了解到的，投诉往往是对保险公司坚守理赔规则弹性程度的一种“试探”。新的一年，“理赔难”是否能有明显改善？让人担心的是，行业整体亏损之下，特别是车险综合成本监管的阈值刚性要求，保险公司必须千方百计降低赔付率来获得利润，并为加大市场投入提供费用支持，这无形之中有可能助推理赔难，特别是一些涉嫌保险欺诈的案件和存在争议的案件，都可能引起更多的投诉。

需要加快推进营改增进销项抵扣。商车费改解决了保险人和被保险人之间的利益分配，而营改增则调整的是保险业与政府之间的利益分配格局。保险业的增值税税率为6%，同5%的营业税税率相比提高一个百分点。表面上看是增加了，但是两者的计税规则不同，增值税基于差额增税（销项减进项），营业税是基于全额征税（仅为销项），单纯比较税率是没有意义的。由于没有政策依据，虽然营改增会降低名义税负，但是要降低实际税负，关键仍是看抵扣，这是整个行业最关注的焦点。就2016年车险税负而言，虽然没有见保险公司公开透露，但在配套税则未明确之前，企业的成本有可能增加。销售费用和赔付是车险支出的主要部分，将销售和赔付都纳入进项以抵扣，才能体现增值税“对增值部分进行计税”的优越性。

密切关注司法环境对车险的影响。针对虚假案件，保险公司打假防骗的能力是关键，但是有时候司法环境对消费者的过度保护，消耗了保险公司大量的成本。媒体曾经报道的一起山东理赔诈骗案就是一个典型，各家保险公司都有损失，而这个损失往往难以启齿。有时司法对消费者的过度保护，媒体报道的倾向性，都助推进了保险纠纷的上升。还有伤残等级的评定、城镇和农村户口的赔偿标准等，这些对于车险经营都产生了很大的影响，但影响究竟有多大，需要保险行业分析研究，以数据来说话。

行业竞争呈现“囚徒效应”。费率市场化的加快推进和中介机构改革的滞后，让行业竞争的“囚徒效应”愈加明显。这主要体现在价格折扣和手续费的竞争上。宏观经济增速放缓、汽车销售下降、行业主体扩容，而背后的车险资源却是有限的。行业对车险保费的需求，远远超过了车险保费的供给。

许多消费者投诉保险公司理赔难，最本质原因是什么？手续费、现金返还之下，维持保险公司的生存和不受到监管处罚，唯一的办法就是从理赔上压水分，是不是水分，当然由保险公司说了算，但是整个行业的利润都寄希望于挤水分肯定是不现实的，消费者越来越聪明也学会了强势。摆脱了车险困局的史带和美亚，2016年利润表现则超出了中小公司，2012-2015年，史带财险均亏损，2016年盈利1.12亿元，美亚同样如此，2016年盈利超过9000万元，由此可见，车险正为成中小公司的鸡肋，会有更多中小公司主动撤退。但这对于消费者未必是一件好事，车险业务向大公司集中，中小公司大面积退出后，消费者有可能享受不到以往的服务。

稳增长、提效益、防风险，是新一年行业和各家公司车险经营的主线。市场化是一个大趋势，但不能仅仅局限于保险公司的市场化，而需要其他环节的整体推进，需要税收改革、司法环境以及对保险公司、中介机构的准入和退出机制等配合，真正让保险人和被保险人率先享受改革的成果。